21[.单选题]在信用经纪业务中，投资银行不仅是传统的中介机构，而且还承担着()的角色。

　　A.债务人与发行人

　　B.债权人与发行人

　　C.债务人与抵押权人

　　D.债权人与抵押权人

　　[答案]D

　　[解析]投资银行通过保证金账户来从事信用经纪业务。信用经纪业务是指投资银行作为经纪商，在代理客户证券交易时，以客户提供部分现金以及有价证券担保为前提，为其代垫所需的资金或有价证券的差额，从而帮助客户完成证券交易的行为。信用经纪业务是投资银行的融资功能与经纪业务相结合而产生的，是投资银行传统经济业务的延伸。在这项业务中，投资银行不仅是传统的中介机构，而且还扮演着债权人和抵押权人的角色。

　　22[.单选题]()是投资银行最本源、最基础的业务活动，是投资银行为公司或政府机构等融资的主要手段之一。

　　A.证券发行与承销业务

　　B.证券经纪与交易业务

　　C.兼并收购业务

　　D.基金管理业务

　　[答案]A

　　[解析]证券发行与承销业务是投资银行最本源、最基础的业务活动，是投资银行为公司或政府机构等融资的主要手段之一。

　　23[.单选题]以下()是预期理论和分割市场理论结合的产物。

　　A.流动性溢价理论

　　B.流动性偏好理论

　　C.可贷资金利率理论

　　D.古典利率理论

　　[答案]A

　　[解析]预期理论认为，长期债券的利率等于在其有效期内人们所预期的短期利率的平均值，该理论认为到期期限不同的债券之所以具有不同的利率，在于在未来不同的时间段内，短期利率的预期值是不同的。分割市场理论将不同到期期限的债券市场看作完全独立和相互分割的。到期期限不同的每种债券的利率取决于该债券的供给与需求，其他到期期限的债券的预期回报率对此毫无影响。由于上述两种理论都能解释另外一种理论所无法解释的经验事实，那么，最合理的办法就是将这两种理论结合起来，这就得到了流动性溢价理论。流动性溢价理论认为，长期债券的利率应当等于两项之和，第一项是长期债券到期之前预期短期利率的平均值;第二项是随债券供求状况变动而变动的流动性溢价(又称期限溢价)。

　　24[.单选题]在20世纪90年代，日本陷入长期通货紧缩困境的主要原因是()。

　　A.货币紧缩

　　B.流动性陷阱

　　C.资产泡沫破灭

　　D.结构性因素

　　[答案]C

　　[解析]资产泡沫破灭是导致通货紧缩的原因之一。1990年5月经济泡沫破灭之后，引起股市狂泻，汇率大跌，企业和银行大量倒闭，从此日本经济陷入长期的通货紧缩困境。

　　25[.单选题]根据商业银行资产负债管理的速度对称原理，资产运用不足表明商业银行的()。

　　A.平均流动率大于1

　　B.平均流动率小于1

　　C.平均速动率大于1

　　D.平均速动率小于

　　[答案]B

　　[解析]平均流动率指标是指资产的平均到期日与负债的平均到期日之比，如果平均流动率大于1，表示资产运用过度.反之则表示不足。

　　26[.单选题]西方学者一直主张把“流动性”作为划分货币层次的主要依据。所谓流动性是指某种金融资产转化为()的能力。

　　A.现金

　　B.债券

　　C.存款

　　D.贷款

　　[答案]A

　　[解析]西方学者在长期研究中，一直主张把“流动性”原则作为划分货币层次的主要依据。所谓流动性是指某种金融资产转化为现金或现实购买力的能为。“流动性”好的金融资产，价格稳定，还原性  强，可随时在金融市场上转让、出售。

　　27[.单选题]金融资产管理公司收购国有独资商业银行不良贷款的主要资金来源为()。

　　A.对相应的银行发行金融债券

　　B.吸收社会公众存款

　　C.向相应的银行贷款

　　D.财政拨款

　　[答案]D

　　[解析]金融资产管理公司是在特定时期，政府为解决银行业不良资产，由政府出资专门收购和集中处置银行业不良资产的机构。

　　28[.单选题]由于资产负债期限结构匹配不合理而导致的金融风险是()。

　　A.流动性风险

　　B.国家风险

　　C.操作风险

　　D.市场风险

　　[答案]A

　　[解析]流动性风险是指金融机构(特别是商业银行)所掌握的现金资产，以合理价格变现资产所获得的资金，或以合理成本所筹集的资金不足以满足即时支付的需要，从而蒙受经济损失的可能性。

　　29[.单选题]下列不是通货膨胀的具体原因的是()。

　　A.赤字财政

　　B.财政赤字

　　C.信用膨胀

　　D.国际收支长期逆差

　　[答案]D

　　[解析]国际收支长期顺差会导致货币的过度供给，从而引发通货膨胀。

　　30[.单选题]下列属于商业银行负债业务创新的是()。

　　A.股指期权

　　B.回购协议

　　C.银行承兑汇票

　　D.股金汇票账户

　　[答案]D

　　[解析]选项B回购协议属于资产业务上的创新，选项A、C属于中间业务的创新。

　　31[.单选题]某投资者存入银行1000元，年利率为4%，每半年计息一次，若按复利计算，则该存款一年后的税前利息所得为()元。

　　A.40.2

　　B.40.4

　　C.80.3

　　D.81.6

　　[答案]B

　　[解析]S=P*(1+r/2)2-S=1000*(1+4%/2)2-1000=40.4元。

　　32[.单选题]根据《商业银行风险监管核 心指标》，我国银行机构的全部关联度，即全部关联授信与资本净额之比，不得高于()。

　　A.5%

　　B.10%

　　C.15%

　　D.50%

　　[答案]D

　　[解析]根据《商业银行风险监管核 心指标》，我国银行机构的全部关联度，即全部关联授信与资本净额之比，不得高于50%。

　　33[.单选题]在下列各类金融机构中，最典型的间接金融机构是()。

　　A.投资银行

　　B.商业银行

　　C.证券公司

　　D.保险公司

　　[答案]B

　　[解析]间接金融机构是指一方面以债务人的身份从资金盈余者的手中筹集资金，另一方面又以债权人的身份向资金短缺者提供资金，以间接融资为特征的金融机构。商业银行是最典型的间接金融机构。

　　34[.单选题]假定M2余额为103.6万亿元，M1余额为31.1万亿元，M0余额为5.5万亿元，则活期存款余额是()万亿元。

　　A.25.6

　　B.67.0

　　C.72.5

　　D.98.1

　　[答案]A

　　[解析]M1=M0+单位活期存款，因为M1余额为31.1万亿元，M0余额为5.5万亿元。所以活期存款余额应为25.6万亿元。

　　35[.单选题]金融市场常被看作是社会经济运行的“晴雨表”，能够及时而灵敏地反映各种经济状况，这体现的是金融市场的()功能。

　　A.风险分散

　　B.资源配置

　　C.反映

　　D.宏观调控

　　[答案]C

　　[解析]金融市场常被看作是社会经济运行的“晴雨表”，能够及时而灵敏地反映各种经济状况，这体现的是金融市场的反映功能。

　　36[.单选题]商业银行负债业务经营的核 心是()。

　　A.存款

　　B.同业拆借

　　C.贷款

　　D.向中央银行借款

　　[答案]A

　　[解析]商业银行负债业务经营的核 心是存款。C项属于资产。

　　37[.单选题]商业银行的新型业务运营模式区别于传统业务运营模式的核 心点是()。

　　A.集中核算

　　B.业务外包

　　C.前后台分离

　　D.设综合业务窗口

　　[答案]C

　　[解析]商业银行的新型业务运营模式区别于传统业务运营模式的核 心点是前后台分离。

　　38[.单选题]()用来计量在短期极端压力情景下，银行所持有的无变现障碍的、优质的流动性资产的数量，衡量其是否足以应对此情景下的资金净流出。

　　A.净流动性覆盖比率

　　B.净稳定融资比率

　　C.资本充足率

　　D.资本防护缓冲资金

　　[答案]A

　　[解析]“巴塞尔协议Ⅲ”引入流动性覆盖比率(LCR)和净稳定融资比率(NSPR)，以强化对银行流动性的监管、其中，净流动性覆盖比率用来计量在短期极端压力情景下，银行所持有的无变现障碍的、优质的流动性资产的数量，衡量其是否足以应对此情景下的资金净流出;净稳定融资比率用来计量银行是否具有与其流动性风险状况相匹配的、确保各项资产和业务融资要求的稳定资金来源。

　　39[.单选题]我国现有的股份制商业银行的股本结构以()为主。

　　A.财政入股

　　B.企业法人和财政入股

　　C.社会公众入股

　　D.国有独资

　　[答案]B

　　[解析]股份制商业银行的股本金来源除了国家投资外，还包括境内外企业法人投资和社会公众投资，我国现有的股份制商业银行的股本结构以企业法人和财政入股为主。

　　40[.单选题]我国某企业在出口收汇时正逢人民币升值，结果以收入的外汇兑换到的人民币的金额减少。这种情形说明该企业承受了汇率风险中的()。

　　A.交易风险

　　B.折算风险

　　C.转移风险

　　D.经济风险

　　[答案]A

　　[解析]交易风险，是指有关主体在因实质性经济交易而引致的不同货币的相互兑换中，因汇率在一定时间内发生意外变动，而蒙受实际经济损失的可能性。